Los retos de la banca móvil en la inclusión financiera en Colombia

La inclusión financiera hace alusión al acceso y la utilización de los productos y servicios financieros por parte de todos los actores económicos de la sociedad, sobre todo los de aquellos sectores que han tenido poco acceso al sistema financiero formal o no lo han tenido -- Justamente por las características de alcance, interactividad, bajo precio y facilidad de uso, la telefonía móvil se promueve como una herramienta idónea para impulsar el acceso y el uso de servicios financieros, para permitirles a las entidades financieras ampliar el rango de la población atendida por su alto grado de penetración y mejorar la eficiencia y la experiencia con los clientes -- Este trabajo plantea una reflexión sobre los retos estratégicos que debe enfrentar la banca móvil para promover servicios financieros apropiados y asequibles para los diferentes grupos de la población

Banca Digital

Em plena quarta revolução industrial, todas as industrias se estão a transformar para se ajustar aos novos paradigmas de relação com os clientes, altamente influenciados pelos pioneiros digitais como a Uber, Netflix ou Amazon, porém no setor financeiro há desafios acrescidos, pois os clientes esperam juntar essas expectativas digitais com a manutenção da iteração humana, enquanto, do lados bancos, em simultâneo, necessitam de recuperar da crise da dívida soberana que impôs necessidades de ajustamento dos balanços. O momento de desenvolvimento tecnológico potenciado pelo forte crescimento do acesso à internet em mobilidade traz novos hábitos e expectativas na relação com as entidades, com dispositivos cada vez mais potentes a cada vez menor custo, o que criou a oportunidade perfeita para o surgimento de startups tecnológicas dispostas a transformar os modelos de negócio de intermediação clássica, dando origem, no setor financeiro, às fintechs – empresas de base tecnológica dedicadas à prestação de serviços financeiros - impondo uma disrupção na industria financeira, com destaque para mercados como os EUA e Reino Unido. Olhando aos últimos cinco anos do setor financeiro, será muito difícil antecipar como estará o setor financeiro dentro de cinco anos, mas sabemos que estará seguramente muito diferente do que conhecemos hoje, por esse fato este trabalho é assente essencialmente em referências bibliográficas dos últimos 5 anos, tendo sido feito utilizados estudos de investigação de empresas e documentos académicos para a caracterização do setor neste contexto de inovação permanente e em que medida este processo de “digitalização” do setor financeiro influencia a propensão dos clientes na contratação de mais produtos e serviços, sendo esse um fator central para os bancos em Portugal recuperarem economicamente. É também analisada a dimensão seguida pelas instituições de regulação e supervisão do setor financeiro com vista a potenciar a concorrência e inovação do setor financeiro, enquanto mantém a garantia de segurança, confiança e controlo de risco sistémico. É bastante escassa a literatura disponível para caracterizar a banca em Portugal numa ótica de inovação e transformação, porém este trabalho procura caracterizar o sistema financeiro português face à forma como está a responder aos desafios de transformação tecnológica e digital. Procurou-se estabelecer uma metodologia de investigação que permita caracterizar a perceção de valor acrescentado para os clientes da utilização de serviços digitais e em que medida estes se podem substituir aos balcões e à intervenção humana dos profissionais dos bancos, tendo-se concluído que estes dois elementos são ainda fatores centrais para os clientes.

Equity research – CTT Correios de Portugal, S.A.

Dissertação de Mestrado, Gestão Empresarial, Faculdade de Economia, Universidade do Algarve, 2016

Credit rating agency regulation after the UK's EU membership referendum

Assesses the implications of the UK's decision to withdraw from the EU for the regulation of its credit rating industry. Discusses the current rules of the Credit Rating Agencies Regulations 2010. Considers how the likelihood that a "post-Brexit" UK will be increasingly dependent on its financial services sector might affect the approach taken towards its regulation.

Expanding our Constitutional Horizons: A Comprehensive Study of Quasi-Constitutionality in Canada

A number of laws in Canada which uphold rights are referred to as quasi-constitutional by the courts in recognition of their special importance. Quasi-constitutional statutes are enacted through the regular legislative process, although they are being interpreted and applied in a fashion which has become remarkably similar to constitutional law, and are therefore having an important affect over other legislation. Quasi-constitutionality has surprisingly received limited scholarly attention, and very few serious attempts at explaining its significance have been made. This dissertation undertakes a comprehensive study of quasi-constitutionality which considers its theoretical basis, its interpretation and legal significance, as well as its similarities to comparable forms of law in other Commonwealth jurisdictions. Part I examines the theoretical basis of quasi-constitutionality and its relationship to the Constitution. As a statutory and common law form of fundamental law, quasi-constitutionality is shown to signify an association with the Canadian Constitution and the foundational principles that underpin it. Part II proceeds to consider the special rules of interpretation applied to quasi-constitutional legislation, the basis of this interpretative approach, and the connection between the interpretation of similar provisions in quasi-constitutional legislation and the Constitution. As a statutory form of fundamental law, quasi-constitutional legislation is given a broad, liberal and purposive interpretation which significantly expands the rights which they protect. The theoretical basis of this approach is found in both the fundamental nature of the rights upheld by quasi-constitutional legislation as well as legislative intent. Part III explores how quasi-constitutional statutes affect the interpretation of regular legislation and how they are used for the purposes of judicial review. Quasi-constitutional legislation has a significant influence over regular statutes in the interpretative exercise, which in some instances results in conflicting statutes being declared inoperable. The basis of this form of judicial review is demonstrated to be rooted in statutory interpretation, and as such it provides an interesting model of rights protection and judicial review that is not conflated to constitutional and judicial supremacy.

State agency resource manual

Many state agencies provide beneficial services for minorities. However, many minorities and some agencies that serve minorities are not aware of these services. This Resource Manual provides a listing of programs and services various state agencies offer. These programs and services include alcohol and substance abuse treatment, victim assistance, financial services, educational services, disabilities and special needs, insurance services, youth programs, business enterprise development, etc.

Auditoria da gestão pública: diferenças de expectativas, qualidade e satisfação nas autarquias locais

O presente estudo baseou-se na avaliação dos factores mais influentes na percepção da qualidade da auditoria e satisfação dos Directores dos Serviços Financeiros das Autarquias Locais Portuguesas sujeitas a Certificação Legal de Contas. Aferir se existiam opiniões divergentes por região administrativa foi outro objectivo a que nos propusemos. Os resultados da pesquisa demonstram que os factores mais influentes são a especialização, o planeamento e trabalho de campo da empresa de auditoria. A percepção da qualidade de auditoria por Distrito/Região revela-se homogénea, ao invés da satisfação em relação à actividade de auditoria. Tendo em conta os resultados obtidos, a auditoria deverá equacionar o alargamento do seu campo de actuação, reorientar o seu papel, reforçar a comunicação e especialização no sector, por forma a potenciar a responsabilização, avaliação e apoio na tomada de decisão na gestão dos dinheiros públicos e, por outro lado, harmonizar as expectactivas entre auditado e auditor. /ABSTRACT: The present study was based on the assessment of the most influential factors in the perception of audit quality and satisfaction of the Directors of Financial Services of Portuguese Local Government subject to the Statutory Auditors. To assess whether there were differing opinions by administrative region was another goal we set ourselves. The survey results demonstrate that the most influential factors are the expertise, the planning and fieldwork of the audit firm. The perception of audit quality by District I Region proves to be homogeneous, rather than satisfaction with the audit work. Given the results, the audit should consider extending its scope to act, to reorient their role, to strengthen the communication and expertise in the sector in order to enhance accountability, assessment and support in decision making in the management of public resources and, secondly, to harmonize expectations between auditee and auditor.

L'esenzione IVA di fronte alla scomposizione dei servizi finanziari - Il caso dei servizi di pagamento e dei consorzi bancari nell'esperienza italiana e nella giurisprudenza UE

La scomposizione dei servizi finanziari rappresenta un processo in essere da diverso tempo, che tuttavia ha subito una significativa accelerazione negli ultimi anni, a causa di alcuni fattori, tra cui l’incremento degli scambi commerciali conseguente alla globalizzazione, la crescente finanziarizzazione dell’economia e, da ultimo, l’avvento di Internet, che ha progressivamente cannibalizzato i canali tradizionali del commercio e della finanza. In questo contesto hanno assunto un rilievo crescente, da un lato, la concentrazione degli intermediari finanziari, i quali, aumentando le proprie dimensioni, mirano a beneficiare dei rendimenti di scala crescenti tipici del settore in cui operano, dall’altro, la specializzazione degli operatori, anche non finanziari, che, al fine di aumentare la propria efficienza e diminuire i costi di produzione, si focalizzano su singoli processi o sottoprocessi dei servizi finanziari tradizionali, talvolta innovandoli o creandoli ex novo allo scopo di conquistare quote di mercato. Di fronte a tutto ciò, l’applicazione dell’esenzione IVA rappresenta una sfida per gli interpreti del diritto, in quanto, derogando al principio cardine della neutralità dell’IVA, può divenire o costituire già ora un fattore distorsivo del mercato, alterando la parità di condizioni in cui dovrebbero operare gli intermediari finanziari ed influenzando le scelte organizzative dei medesimi, a discapito dell’efficienza cui dovrebbero fisiologicamente tendere in condizioni di libera concorrenza.

Industrial Demilitarized Zone and Zero Trust cybersecurity models for Industrial Control Systems

Today more than ever, with the recent war in Ukraine and the increasing number of attacks that affect systems of nations and companies every day, the world realizes that cybersecurity can no longer be considered just as a “cost”. It must become a pillar for our infrastructures that involve the security of our nations and the safety of people. Critical infrastructure, like energy, financial services, and healthcare, have become targets of many cyberattacks from several criminal groups, with an increasing number of resources and competencies, putting at risk the security and safety of companies and entire nations. This thesis aims to investigate the state-of-the-art regarding the best practice for securing Industrial control systems. We study the differences between two security frameworks. The first is Industrial Demilitarized Zone (I-DMZ), a perimeter-based security solution. The second one is the Zero Trust Architecture (ZTA) which removes the concept of perimeter to offer an entirely new approach to cybersecurity based on the slogan ‘Never Trust, always verify’. Starting from this premise, the Zero Trust model embeds strict Authentication, Authorization, and monitoring controls for any access to any resource. We have defined two architectures according to the State-of-the-art and the cybersecurity experts’ guidelines to compare I-DMZ, and Zero Trust approaches to ICS security. The goal is to demonstrate how a Zero Trust approach dramatically reduces the possibility of an attacker penetrating the network or moving laterally to compromise the entire infrastructure. A third architecture has been defined based on Cloud and fog/edge computing technology. It shows how Cloud solutions can improve the security and reliability of infrastructure and production processes that can benefit from a range of new functionalities, that the Cloud could offer as-a-Service.We have implemented and tested our Zero Trust solution and its ability to block intrusion or attempted attacks.

5B Judicial District Youth Services, Independent Auditor's Reports, Basic Financial Statements, Schedule of Findings, Eight Months ended February 28, 2005 and Year ended June 30, 2004

Other Audit Reports - 28E Organizations

5B Judicial District Youth Services, Independent Auditor's Reports, Basic Financial Statements, Schedule of Findings, Eight months ended February 28, 2005 and Year Ended June 30, 2004

Other Audit Reports - 28E Organizations

Report on a review of the Sixth Judicial District Department of Correctional Services for the period July 1, 2008 through June 30, 2012

Report on a review of the Sixth Judicial District Department of Correctional Services for the period July 1, 2008 through June 30, 2012

Report on a review of the 8 Judicial Districts Department of Correctional Services for the period July 1, 2009 through June 30, 2014

Report on a review of the 8 Judicial Districts Department of Correctional Services for the period July 1, 2009 through June 30, 2014

Addendum to a report on a review of the Sixth Judicial District Department of Correctional Services for the period July 1, 2008 through June 30, 2014

Addendum to a report on a review of the Sixth Judicial District Department of Correctional Services for the period July 1, 2008 through June 30, 2014

Review of NI Health and Social Care Sector (PDF 939KB)

This Report sets out the main findings from the Performance and Efficiency Delivery Unit (PEDU) Review of the Northern Ireland (NI) Health & Social Care sector