Lévy processes and the Brazilian market

No presente artigo apresentamos processos de Levy usados na literatura para modelar os retornos dos ativos financeiros, estes processos sao gerados pelas distribuições Pareto-Estaveis e Hiperbolicas. Estudamos algumas propriedades destas distribui<;oes, em particular a propriedade da invariancia da escala temporal. Por ultimo apresentamos evidencias empiricas da aplicabilidade destes processos para modelar retornos de ativos Brasileiros, para isto usamos 0 Ibovespa, o recibo da Telebras e Petrobras, na amostra usamos dados dos periodos de 1 de janeiro de 1995 a 31 de dezembro de 1998 (Gl) e de 12 de janeiro de 1996 a 31 de dezembro de 1997(G2).

Well-posedness and invariant measures for HJM models with deterministic volatility and Lévy noise

We give sufficient conditions for existence, uniqueness and ergodicity of invariant measures for Musiela's stochastic partial differential equation with deterministic volatility and a Hilbert space valued driving Lévy noise. Conditions for the absence of arbitrage and for the existence of mild solutions are also discussed.

Lévy area for Gaussian processes: A double Wiener--Itô integral approach

"Vegeu el resum a l'inici del document del fitxer adjunt."

Sweerts sur Georges Lévy, 750 cmc [course motocycliste Paris-Reims-Paris, side-car, 6 juillet 1919] : [photographie de presse] / [Agence Rol]

Référence bibliographique : Rol, 54748

6.7.19, Paris-Reims-Paris, Catelle Georges (25) sur Lévy et Le Pen (26) sur Lévy à l'arrivée [en side-cars] : [photographie de presse] / [Agence Rol]

Référence bibliographique : Rol, 54768

Fantaisie en ut mineur, K 475 / Mozart, comp. ; revue et annotée par Lazare-Lévy ; Lazare-Lévy, p

Titre uniforme : [Fantaisies. Piano. KV 475. Do mineur]